오킨스전자 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 상반기)

반도체 검사용 소켓의 제조, 공급업체로 에스피피 인수 및 대규모 투자를 통한 5G 부품 시장 진출로 새로운 도약을 하는 (주)오킨스전자의 2021년 2분기 실적 분석 및 주가 전망을 공유합니다.

당사의 자세한 사업 내역과 이전 실적은 아래 링크를 참조하시기 바랍니다.

2021년 1분기 실적 및 사업 현황 분석

오킨스전자 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 1분기)

2020년도 결산 실적 및 기업 분석

오킨스전자 (080580) - 주가 전망 및 실적 분석

실적 분석

주요 사업 부문 및 제품의 매출 현황

(주)오킨스전자 주요 사업부문 및 제품 현황

당사의 사업은 크게 Burn-in Test Socket을 주력으로 하는 반도체 검사용 소켓 제조 사업과 CIS 패키지 테스트 및 웨이퍼 테스트 등을 주로 하는 반도체 테스트 용역 사업을 운영하고 있습니다. 또한 사업 다각화를 위하여 반도체 공정 중 Die Pick Up Tool로 마그네틱 콜렛(Magnetic Collet)을 제조하고, 전기자동차용 Battery Connector 제조사업에 진출하였습니다. 지난 상반기 반도체 검사용 소켓의 매출은 225억 원으로 전체 매출의 86%를 차지하였으며, 반도체 테스트 부문의 매출은 19억 원으로 7%의 매출 비중을 나타냈습니다.

오킨스전자 실적 구분 현황

지난 상반기 매출에서 수출과 내수의 비중은 각각 17%, 83%를 기록했습니다.

손익계산서 - 실적

(주)오킨스전자 2021년 2분기 실적

2021년 2분기 당사의 실적은 매출액 151억 원으로 전년 동기 대비 13.2% 증가했고, 영업이익은 9억 원, 당기순이익 7억 원으로 흑자 전환하면서 코로나19의 영향에서 벗어나는 모습입니다. 

현금흐름표

오킨스전자 2021년 상반기 현금흐름표

지난 상반기 말 기준 영업활동 현금흐름에서는 25억 원의 현금이 유입되었으며, 투자활동에서는 단기금융자산의 증가와 기계기구 등 설비 자산의 취득으로 총 46억 원의 현금이 유출되었습니다. 재무활동에서는 차입금을 조달하고 사채를 발행하여 당기 부채를 상환하고, 설비 투자를 위한 자금 확보를 진행하였습니다. 2021년 6월 30일 기준 현금 및 현금성 자산은 전년 동기 말보다 180.8% 증가한 157억 원을 보유하고 있습니다. 

재무제표, 재무 안정성 비율

오킨스전자 2021년 상반기 재무상태표

2021년 상반기 말 현재 자산 총계는 전기 말보다 31.6% 증가한 767억 원으로 매출채권, 재고자산 및 유형자산의 증가에 기인합니다. 부채총계는 55.7% 증가한 428억 원으로 단기차입금 및 신주인수권부사채 발행으로 인한 부채의 증가가 있었습니다. 자기자본에서는 무상증자로 인한 자본금 및 이익의 증가로 31억 원이 증가한 339억 원을 기록했습니다.

오킨스전자 재무안정성 비율

2021년 6월 30일 현재 재무안정성 비율에서는 유동비율 149%, 부채비율 126.2%, 자기자본비율 44.2%, 자본유보율 294.9%를 기록했습니다. 

---

최근 사업 및 연구 개발 현황

다이캐스팅 전문기업 에스피피 인수로 정밀부품 생산 능력 시너지

당사는 지난 2분기 중 다이캐스팅 전문 기업인 (주)에스피피를 인수한다고 밝혔습니다. 당사 관계자에 의하면 에스피피 인수를 통해서 당사의 반도체 검사용 소켓 및 당사의 신규 사업인 5G 정밀 부품 등 여러 사업의 개발 및 제조에 시너지 효과를 기대한다고 전했습니다. 

---

주가 정보 및 주식 시세, 목표 주가

오킨스전자 주가 정보(2021.09.14)

9월 14일 장 종료 기준 당사의 주가는 전일보다 0.19% 내린 25,700원에 거래를 마쳤습니다. 외국인 비중은 6.45%이며, 시가 총액 4,544억 원으로 코스닥 시총 기준 208위 종목입니다.

오킨스전자 주가 추이(일봉: 2021.01 ~ 2021.09)

최근 당사의 주가는 외국인의 5 거래일 연속 순매수 등 전반적인 매수 우위로 8월 중순이후 꾸준한 상승을 이어오고 있습니다. 지난 6월부터 기관의 참여는 거의 없는 가운데 개인과 외국인의 공방으로 주가가 형성되고 있습니다. 한편 당사는 지난 6월 사업 다변화를 위해 다이캐스팅 전문 기업인 에스피피를 인수하여 5G용 정밀 부품의 제조 등에 대한 경쟁력을 확보하면서 시장 진출을 추진하고 있습니다. 차트 소견 상 개인적인 목표주가는 30,000원으로 설정하였습니다. 지난해 코로나19 팬데믹 쇼크로 하락한 3월 이후 가장 큰 상승을 보인 종목으로, 추가 상승을 위해서는 5G 및 전기차용 커넥터 등 신규사업의 비중확대가 필요가 필요하다는 소견입니다. 

---

투자 포인트

1. 국내 최초 반도체 검사용 번인 소켓 국산화 기업

2. 반도체 검사용 소켓 및 커넥터 등 200여 건의 특허로 진입장벽을 구축

3. 주 고객사인 삼성전자, SK하이닉스의 사상최대 규모 투자에 따른 수혜 전망

4. 5G 커넥터 개발 및 에스피피 인수로 신규 사업 진출에 따른 외형 성장 

---

최근 주요 이슈, 공시

---

오늘도 이 글을 읽으시는 모든 분들의 성공투자를 기원합니다.

 

*** 본 내용은 투자에 대한 참고자료로서 투자에 대한 최종적인 책임은 투자자 본인에게 있습니다 ***