나노신소재 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 상반기)

 

나노 기술 기반의 2차전지 음극재, 양극재 그리고 반도체 및 디스플레이 등 첨단산업의 소재를 제조, 공급하는 기업인 (주)나노신소재의 2021년 2분기 실적 분석과 사업 동향의 점검을 통한 주가 전망을 공유합니다.

당사의 자세한 사업 내역과 이전 실적은 아래 링크를 참조하시기 바랍니다.

2021년 1분기 실적 및 사업 현황 분석

나노신소재 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 1분기)

2020년도 결산 실적 및 기업 분석

나노신소재 (121600) - 주가 전망 및 실적 분석

실적 분석

주요 사업 부문 및 제품의 매출 현황

(주)나노신소재 주요 사업부문 및 제품 현황

당사의 나노 기반의 첨단 산업용 소재에는 디스플레이, 반도체, 태양전지 및 2차전지 부문 등의 핵심 소재 부문으로 구성되어 있습니다. 지난 상반기 디스플레이 소재 부문 매출은 50억 원으로 전체 매출의 17.02%를 기록하였으며, 반도체는 54억 원으로 18.32%, 태양전지 부문은 35억 원으로 11.91%, 2차전지 소재 부문은 50억 원으로 17.05%의 매출 비중을 나타냈습니다. 

(주)나노신소재 주요 제품별 실적 구분 현황

2021년 상반기 실적에서 디스플레이 소재 부문의 수출과 내수의 비중은 각각 96.2%, 3.8%를 차지하였으며, 반도체는 12.4%, 87.6% 그리고 2차전지는 수출 89.9%, 내수 10.1%의 매출 비중을 기록하였습니다. 당사 전체 매출에서 수출은 73.2%, 내수는 26.8%를 나타냈습니다. 

손익계산서 - 실적

(주)나노신소재 2021년 2분기 실적 - 손익계산서

2021년 2분기 실적은 매출액 146억 원으로 전년 동기 대비 30.4% 증가했고, 영업이익은 11억 원으로 184.7% 증가, 당기순이익은 12억 원으로 97.4% 증가했습니다. 주로 2차전지 소재의 수요 증가가 전반적인 실적 개선을 이끌었습니다.

현금흐름표

(주)나노신소재 2021년 상반기 현금흐름표

2021년 상반기 영업활동 현금흐름에서는 72억 원의 현금이 유입되었으며, 투자활동에서는 단기금융상품 및 유무형 자산의 취득으로 54억 원의 현금이 유출되었습니다. 재무활동에서는 차입금을 조달하여 부채를 상환했고, 배당금을 지급하면서 총 12억 원의 현금이 유출되었습니다. 2021년 6월 30일 기준 현금 및 현금성 자산은 전년 동기 대비 23억 원이 증가한 151억 원을 보유하고 있습니다.

재무제표, 재무 안정성 비율

(주)나노신소재 2021년 상반기 재무상태표

2021년 6월 30일 기준 자산 총계는 2.4% 증가한 1,092억 원이며, 부채는 4.7% 줄어들면서 138억 원을 기록했습니다. 이익의 증가에 따라 자본총계는 3.5% 증가하면서 954억 원을 기록했습니다.

(주)나노신소재 재무상태 비율

2021년 상반기 말 기준 재무 안정성 비율에서는 유동비율 811.9%, 부채비율 14.5%, 자기자본비율 87.4%, 자본유보율 1,703.2%를 기록하면서 전반적으로 건실하고 안정적인 재무상태를 유지하고 있습니다.

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최근 사업 및 연구 개발 현황

당사는 지난 상반기 매출액의 9.4%인 28억 원 규모의 비용을 연구개발에 투입하면서 나노 기반의 디스플레이, 2차전지 소재 등의 연구를 지속하고 있습니다.

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주가 정보 및 주식 시세, 목표 주가

나노신소재 주가 정보(2021.08.20)

8월 20일 장 종료 기준 당사의 주가는 전 거래일보다 2.97% 내린 35,900원에 거래를 마쳤습니다. 외국인 비중은 2.21%이며, 시가 총액 3,895억 원으로 코스닥 시총 기준 228위 종목입니다.

나노신소제 주가 추이 (일봉:2021.01 ~ 2021.08)

지난해 부진한 실적이 발표되면서 하락했던 주가는 3월 9일 저점인 23,700원을 기점으로 최근까지 꾸준히 우상향하고 있는 모습입니다. 최근 며칠 동안은 미국 테이퍼링 이슈 등 시장 외적인 상황으로 주가 변동성을 보였습니다. 전반적으로는 외국인과 기관이 비교적 매수 우위를 보이고 있으며, 거래량이 증가 추세에 있습니다. 특히 2022년부터는 음극재용 도전재 외에도 양극재용 도전재와 실리콘 음극활물질이 공급될 것으로 전망되면서 주가의 상승을 이끌었습니다. 당사의 사업 전망 및 차트 소견을 종합한 개인적인 목표주가는 40,000원으로 설정하였고, 추가 조정 시 33,000원 선을 지지하는지 점검한 후 진입을 결정할 예정입니다. 최근 미국 테이퍼링 이슈, 중국 양적완화 축소 등 글로벌 경제 정책 기조에 따른 주가 변동성이 크기 때문에 신규 진입은 소극적인 자세를 취하는 게 좋겠습니다. 

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투자 포인트

0. 폭스바겐 그룹의 포르쉐 타이칸, 아우디 e-Tron 모두 당사의 음극재(CNT 도전재) 적용

1. 2차전지용 소재인 CNT 도전재가 음극재와 양극재에 모두 공급 중으로 성장 가능성 예상

2. 2019년 후반 중국 공장 및 2021년 상반기 가동을 시작할 세종시 전의 공장에 따른 매출 확대 (CNT)

3. 실리콘 음극재의 부피 팽창 문제를 제거할 수 있는 CNT 도전재의 상용화한 세계 유일의 업체

4. 중공형 저반사소재(Hollow Sillica)의 개발로 국산화 성공, LCD, OLED, QD-OLED, QNED 등에 적용 예정

5. 반도체 NAND Flash 고단화에 따른 CMP 슬러리 수요 증가 전망

6. 폭스바겐의 2차전지 내재화 선언에 따라 유럽에 생산기지를 보유한 당사 수혜 전망

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최근 주요 이슈, 공시

[실적체크] 나노신소재, 2Q 영업익 11억…전년비 증가 - 아이투자

아이투자

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오늘도 이 글을 읽으시는 모든 분들의 성공투자를 기원합니다.

 

*** 본 내용은 투자에 대한 참고자료로서 투자에 대한 최종적인 책임은 투자자 본인에게 있습니다 ***