하나기술 - 주가 전망 및 실적 분석 (2022.03)

2차 전지 모든 공정 장비의 제조에서 폐배터리와 디스플레이 사업으로 성장하는 (주)하나기술의 2022년 1분기 실적 분석 및 주가 전망을 공유합니다.

당사의 자세한 사업 내역과 이전 실적은 아래 링크를 참조하시기 바랍니다.

2021년 결산 실적 분석 및 주가 전망

하나기술 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021.12)

2021년 3분기 실적 분석 및 주가 전망

하나기술 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 3분기)

2021년 2분기 실적 분석 및 주가 전망

하나기술 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 상반기)

2021년 1분기 실적 분석 및 주가 전망

하나기술 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 1분기)

2020년도 결산 실적 및 기업 분석

기업 분석 및 주식 전망 - 하나기술 (299030)

2020년 3분기 실적 분석 및 주가 전망

기업 분석 및 주식 전망 - 하나기술 (299030)

실적 분석

주요 사업 부문 및 제품의 매출 현황

하나기술 - 주요 사업 부문 및 제품 현황(2022년 1분기)

당사는 2차 전지 제조용 장비를 개발, 공급하는 단일 사업부문으로 구성되어 있으며, 2차 전지의 원형, 각형, 파우치형 등 모든 타입의 배터리 제조 공정에 적용되는 장비를 공급하고 있습니다. 특히 조립공정과 화성 공정에는 Full-line 자동화 설비 기술을 보유하고 있습니다. 기타 신규사업으로 디스플레이 가공장비(UTG)와 폐배터리 관련 사업을 진행 중에 있습니다. 

손익계산서 - 실적

하나기술 - 손익계산서

2022년 1분기 실적은 매출액 218억 원으로 전년 동기 대비 49.1% 증가했으며, 영업손실 0.5억 원으로 적자 지속, 당기순이익 9억 원으로 전년 대비 51% 증가했습니다. 코로나19로 이연되었던 수주가 점차 회복되면서 당사의 1분기 매출도 증가했으며, 영업적자도 크게 줄었습니다.

추정 실적 컨센서스

하나기술 - 컨센서스(2022.05)

올해 당사의 예상 실적은 매출액 2,266억 원으로 전년 대비 100.5% 증가하고, 영업이익은 195억 원으로 흑자 전환할 것으로 추정했습니다. 2023년에는 매출액 2,776억 원으로 2022년 대비 22.5% 증가하고, 영업이익은 261억 원으로 26.9% 증가할 것으로 전망했습니다. 최근 당사는 영국 배터리 제조 업체인 Britishvolt와 908억 원 규모의 공급 계약을 맺는 등 해외 수주가 확산되고 있으며, 이에 따라 올해 연말에는 현재의 2배 가까운 생산능력을 확보할 예정입니다. 

현금흐름표

하나기술 - 현금흐름표

2022년 1분기 영업활동 현금흐름에서는 26억 원의 현금이 유출되었으며, 투자활동에서는 단기금융상품의 증가 및 유무형 자산의 취득 등으로 총 171억 원이 유출되었습니다. 재무활동에서는 당기 부채를 상환하면서 9억 원이 유출되었습니다. 2022년 1분기 말 현재 당사가 확보한 현금은 406억 원으로 전분기 대비 60.5% 증가했습니다. 

재무제표, 재무 안정성 비율

하나기술 - 재무상태표

2022년 1분기 총자산은 전기 대비 6.3%(119억) 늘어난 2,010억 원으로 재고자산, 단기금융상품, 계약자산 등의 증가에 기인합니다. 부채총계는 9.1%(110억) 늘어난 1,317억 원으로 기타유동부채의 증가에 따릅니다. 자본총계는 전분기 대비 1.3% 늘어난 692억 원을 기록했습니다.

하나기술 - 재무 안정성 비율

2022년 1분기 재무 안정성 비율에서는 유동비율 166.4%, 부채비율 190.2%, 자기자본비율 34.5%, 자본 유보율 1,231.5%를 기록했습니다. 장비 공급계약에 따른 기타유동부채(선수금)의 증가로 부채비율이 늘어났으나 기타 국내외 전방산업의 수주 증가에 따른 공격적인 증설 투자로 실적 성장과 함께 재무상태의 개선도 예상되고 있습니다. 

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최근 사업 및 연구 개발 현황

국내외 고객사 수주 대응을 위한 증설 투자

당사는 지난 2022년 4월 경기도 화성시 소재 토지 및 건물을 495억 원에 인수하면서 2차 전지 생산시설의 증설을 위한 투자를 결정했습니다. 이번 증설 투자를 통해 안정적인 장비 제작 기반을 확보하고, 고객사 조립 공정 및 화성 공정 수주에 대응한다는 계획입니다. 

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하나기술(299030) 주가 정보 및 주식 시세, 목표 주가

하나기술 - 주가 정보(2022.05.24)

5월 24일 장 종료 기준 당사의 주가는 전일보다 0.17% 오른 59,800원에 거래를 마감했습니다. 외국인 비율은 0.18%이며, 시가총액 4,469억 원으로 코스닥 시총 기준 167위 종목입니다.

하나기술 - 주식 시세(일봉: 2021.04 ~ 2022.05)

지난 4월 조정을 받던 당사의 주가는 최근 들어 개인의 꾸준한 매수 유입으로 반등하면서 5만 원대 후반에서 거래되고 있으나, 거래량이 다소 침체된 상황입니다. 예상 실적, 투자 포인트 및 차트 소견을 종합한 개인적인 목표주가는 68,000원으로 설정하였습니다.

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투자 포인트

1. 전기차 폐배터리 검사 장비 사업 진출, 환경공단 4개 권역 장비 공급

2. 삼성디스플레이와 차세대 디스플레이 초박막 유리(UTG) 열면취 가공 기술 사업 본격화 (2022년)

3. 모든 타입의 2차 전지에 대응 가능한 제조 장비 및 조립공정과 화성공정의 완전 자동화 라인업 보유

4. 국내 배터리 제조사(LG에너지솔루션, 삼성SDI, SK이노베이션) 및 해외 유수의 고객사 확보

5. 영국 배터리 제조사인 BritishVolt와 908억 원 규모 화성공정 턴키 공급 계약 체결 (~2024년)

6. 국내 최대 2차 전지 장비 제조 시설 확보로 턴키 수주를 통한 성장성 확보

7. 세계 최초, 차세대 반고체 전지(Semi-Solid) 배터리의 조립, 화성 공정 수주로 매출 증대 전망

8. 2021년 말 기준 2차 전지 장비 생산능력 3천억 원에서 2022년 말 기준 7천억 원을 확대 예정

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최근 주요 이슈, 공시 및 증권사 리포트

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하나기술［299030］_20220331_Yuanta_775890.pdf

0.68MB

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오늘도 이 글을 읽으시는 모든 분들의 성공투자를 기원합니다.

 

*** 본 내용은 투자에 대한 참고자료로서 사실과 다를 수 있으며

투자에 대한 최종적인 책임은 투자자 본인에게 있습니다 ***